Crédit et agrégats du crédit

• 8 octobre 2006

  La modélisation de canaux financiers aux fins de l’analyse de la politique monétaire

  Revue de la Banque du Canada - Automne 2006 Ian Christensen, Ben Fung, Césaire Meh

  La Banque du Canada considère un très large éventail de données et d'analyses avant d'en venir à une décision concernant la politique monétaire; elle recourt à des modèles soigneusement conçus pour créer des projections économiques et examiner plusieurs scénarios. L'article fait état des projets de recherche en cours à la Banque en vue de mettre au point des modèles au sein desquels les variables financières jouent un rôle actif dans la transmission des mesures de politique monétaire à l'activité économique. Ces modèles peuvent faciliter l'analyse de l'information économique du point de vue financier et fournir une vue d'ensemble des répercussions de l'évolution financière sur les perspectives économiques actuelles. Les auteurs expliquent en outre comment ces projets de recherche peuvent contribuer à résoudre d'autres questions fondamentales liées aux objectifs de la politique monétaire, par exemple celle de savoir comment les variations des prix des actifs doivent être incorporées dans le cadre de conduite de la politique monétaire.

  Type(s) de contenu : Publications, Articles de la Revue de la Banque du Canada Sujet(s) : Crédit et agrégats du crédit, Modèles économiques, Transmission de la politique monétaire

• Estimation of the Default Risk of Publicly Traded Canadian Companies

  Document de travail du personnel 2006-28 Georges Dionne, Sadok Laajimi, Sofiane Mejri, Madalina Petrescu

  Deux modèles d'évaluation du risque de défaut sont généralement présentés dans la littérature financière : le modèle structurel de Merton et le modèle non structurel d'Altman.

  Type(s) de contenu : Travaux de recherche du personnel, Documents de travail du personnel Sujet(s) : Crédit et agrégats du crédit, Évolution économique et financière récente, Gestion de la dette, Marchés financiers, Méthodes économétriques et statistiques Code(s) JEL : G, G2, G21, G24, G28, G3, G33

• Money and Credit Factors

  Document de travail du personnel 2006-3 Paul Gilbert, Erik Meijer

  Les auteurs présentent de nouvelles mesures permettant de saisir d'importants phénomènes macroéconomiques sous-jacents qui se répercutent dans la sphère financière de l'économie.

  Type(s) de contenu : Travaux de recherche du personnel, Documents de travail du personnel Sujet(s) : Agrégats monétaires, Crédit et agrégats du crédit, Méthodes économétriques et statistiques Code(s) JEL : C, C4, C43, C8, C82, E, E5, E51