C6 - Méthodes mathématiques; modèles de programmation; modélisation mathématique et modèles de simulation

• Examining Simple Joint Macroeconomic and Term-Structure Models: A Practitioner's Perspective

  Document de travail du personnel 2007-49 David Bolder, Shudan Liu

  Le but premier des auteurs est de comparer entre eux différents modèles qui formalisent à la fois la dynamique de la structure des taux d'intérêt et celle de l'économie.

  Type(s) de contenu : Travaux de recherche du personnel, Documents de travail du personnel Sujet(s) : Marchés financiers, Méthodes économétriques et statistiques, Taux d'intérêt Code(s) JEL : C, C0, C6, E, E4, G, G1

• The Bank of Canada's Version of the Global Economy Model (BoC-GEM)

  Rapport technique n° 98 René Lalonde, Dirk Muir

  Le modèle BOC-GEM de la Banque du Canada a été établi à partir du modèle de l'économie mondiale GEM (pour Global Economy Model), élaboré au Fonds monétaire international par Douglas Laxton (FMI) et Paolo Pesenti (Banque fédérale de réserve de New York et National Bureau of Economic Research).

  Type(s) de contenu : Travaux de recherche du personnel, Rapports techniques Sujet(s) : Cycles et fluctuations économiques, Modèles économiques, Questions internationales Code(s) JEL : C, C6, C68, E, E2, E27, E3, E37, F, F3, F32, F4, F47

• Computing Optimal Policy in a Timeless-Perspective: An Application to a Small-Open Economy

  Document de travail du personnel 2007-32 Michel Juillard, Florian Pelgrin

  Depuis la contribution séminale de Kydland et Prescott (1977), il est établi que la politique optimale au sens de Ramsey n'est pas cohérente temporellement.

  Type(s) de contenu : Travaux de recherche du personnel, Documents de travail du personnel Sujet(s) : Cadre de la politique monétaire Code(s) JEL : C, C6, E, E5, E6

• Optimization in a Simulation Setting: Use of Function Approximation in Debt Strategy Analysis

  Document de travail du personnel 2007-13 David Bolder, Tiago Rubin

  Le modèle de simulation stochastique proposé par Bolder (2003) aux fins de l'analyse de la stratégie de gestion de la dette du gouvernement fédéral apporte un large éventail d'informations précieuses. Toutefois, il n'est d'aucune aide, dans sa forme actuelle, pour déterminer la stratégie optimale de gestion de la dette.

  Type(s) de contenu : Travaux de recherche du personnel, Documents de travail du personnel Sujet(s) : Gestion de la dette, Marchés financiers, Méthodes économétriques et statistiques, Politique budgétaire Code(s) JEL : C, C0, C1, C14, C15, C5, C51, C52, C6, C61, C65, E, E6, G, G1, H, H6, H63

• Time-Consistent Control in Non-Linear Models

  Document de travail du personnel 2007-3 Steve Ambler, Florian Pelgrin

  Les auteurs montrent comment la théorie du contrôle optimal permet d'élaborer des politiques optimales temporellement cohérentes en équilibre markovien parfait à l'aide de modèles d'équilibre général dynamiques non linéaires, dans la lignée des résultats obtenus par Cohen et Michel (1988) à partir de modèles dynamiques linéaires où la fonction-objectif est de forme quadratique. Les multiplicateurs de Lagrange du problème de maximisation des agents du secteur privé sont remplacés par des fonctions flexibles des variables d'état de la période en cours dans le problème de maximisation du bien-être collectif.

  Type(s) de contenu : Travaux de recherche du personnel, Documents de travail du personnel Sujet(s) : Cadre de la politique monétaire, Politique budgétaire Code(s) JEL : C, C6, C63, E, E6, E61, E62