David Bolder - Dernières parutions

• Affine Term-Structure Models: Theory and Implementation

  Document de travail du personnel 2001-15 David Bolder

  Il existe actuellement une abondante littérature sur les modèles affines, qui décrivent assez bien les propriétés en séries temporelles de la structure à terme des taux d'intérêt et permettent, d'une façon relativement simple, de généraliser les équations multidimensionnelles. Ces caractéristiques des modèles affines en font un bon point de départ pour la modélisation des propriétés dynamiques des taux d'intérêt.

  Type(s) de contenu : Travaux de recherche du personnel, Documents de travail du personnel Sujet(s) : Gestion de la dette, Méthodes économétriques et statistiques, Taux d'intérêt Code(s) JEL : C, C0, C5, G, G0

• Yield Curve Modelling at the Bank of Canada

  Rapport technique n° 84 David Bolder, David Stréliski

  Le principal objectif des auteurs est d'établir un cadre d'analyse permettant d'élaborer une base de données chronologiques relative aux courbes théoriques de taux de rendement coupon zéro et de taux à terme estimées à partir des cours des titres du gouvernement canadien.

  Type(s) de contenu : Travaux de recherche du personnel, Rapports techniques Sujet(s) : Modèles économiques

• Easing Restrictions on the Stripping and Reconstitution of Government of Canada Bonds

  Document de travail du personnel 1998-8 David Bolder, Serge Boisvert

  Cette étude passe en revue une méthode possible visant à limiter la capacité des participants au marché d'exercer une influence excessive sur le prix de titres particuliers. Cette méthode propose d'atténuer les restrictions qui limitent actuellement l'assimilation des coupons et des valeurs nominales sur le marché du démembrement des titres. Deux restrictions sont examinées. La […]

  Type(s) de contenu : Travaux de recherche du personnel, Documents de travail du personnel Sujet(s) : Gestion de la dette Code(s) JEL : G, G1