25 mars 1998
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A Discussion of the Reliability of Results Obtained with Long-Run Identifying Restrictions
Dans un article récent, Faust et Leeper (1997) analysent les raisons pour lesquelles on ne pourrait se fier aux déductions tirées de vecteurs autorégressifs structurels (VARS) assortis de restrictions d'identification à long terme. Pierre St-Amant et David Tessier soutiennent, dans leur étude, que la portée pratique des arguments invoqués par ces auteurs n'est pas dramatique. […] -
Tendance des dépenses publiques et de l'inflation et évolution comparative du taux de chômage au Canada et aux États-Unis
L'objectif des auteurs est ici d'isoler les contributions respectives des politiques budgétaire et monétaire canadiennes et étasuniennes à l'évolution des taux de chômage des deux pays. La méthode utilisée consiste à estimer des modèles VAR et à utiliser des restrictions d'identification de long terme pour faire une analyse structurelle. Les chocs de politique budgétaire sont […] -
The Financial Services Sector: Past Changes and Future Prospects
Le secteur des services financiers traverse depuis quelques années une période de mutation profonde. Les auteurs de l'étude analysent certains des changements clés survenus dans ce secteur ainsi que les défis qu'ont à relever les fournisseurs de services financiers et les organes de réglementation. -
The Canadian Banking System
L'auteur examine les changements majeurs subis par le système bancaire canadien depuis la Deuxième Guerre mondiale, tout en accordant une attention particulière aux différences ayant caractérisé l'évolution des secteurs bancaires au Canada et aux États-Unis durant cette période.